大汗國派兵出征,軍隊意外帶回小國王後（蘇菲·瑪索飾）祖傳的三色鐲,一個侵蝕帝國上下的魔咒由此開啟。驕傲的帝王（姜文飾）為解救被魔咒附身的女兒圖蘭朵（關曉彤飾）,遍尋天下能人破局。自小流浪到汗國的孤兒卡拉夫（迪倫·斯普羅斯飾）與公主相遇並互相傾慕。因同情圖蘭朵的痛苦境遇,卡拉夫不惜以性命為代價解救心上人,然而卻不知那魔咒與自己神秘的身世密切相關。此時的帝國王室因為魔咒掀起一場腥風血雨,嗜殺的將軍（胡軍飾）欲憑借三色鐲的力量謀權,君臣傾軋一觸即發。每個人都面臨著艱難選擇,幾方勢力因為魔咒逐漸卷進了旋渦中心。