庚子年，恰逢天象“四星合一”，預示改朝換代之征兆。曹操（周潤發 飾）的部屬、尤其他的公子曹丕（邱心志 飾），希望借此良機推獻帝禪位、曹操登基；同時反對曹操的勢力，也加緊了行動，無人知曉四星合一之時，大漢天下將發生何種驚天動地之事。 關中，馬超、韓遂的俘虜營後方，少男穆 順（玉木宏 飾）、少女靈雎（劉亦菲 飾）被一支鐵騎掠走，押到一個巨大陵墓裡，進行殘酷的訓練，他們將被塑造成鐵血死士，完成一個不可告人的驚天任務。 五年後，曹操盛殮關羽，回到銅雀臺，靈雎一襲紅衣出現在曹操身旁。柔弱的漢獻帝（蘇有朋 飾）、野心勃勃的伏後（伊能靜 飾）對曹操的歸來噤若寒蟬，大臣們亦是各懷鬼胎。四星即將合一，一出“殺死曹操”的陰謀大戲正在緊鑼密鼓的謀劃著……